致 谢 13

1  引言

流动资金是指企业全部的流动资产，包括现金、存货、应收帐款、有价证券、预付账款等营业性周转资金。流动资金的重要性在于，流动资金在企业生产、流通、消费等过程中每一次周转，都可以为企业带来营业收入，为企业创造利润[1]。因此，流动资金的周转是企业盈余的直接创造者。一个企业想要在市场竞争中生存并且得以发展，就必须加强对企业流动资金的管理。企业对流动资金加强管理，主要目的就是为了加速流动资金周转。提高企业流动资金的周转速度，可以减少流动资金被大量占用，可以提高企业资金的利用效率，促进企业生产经营发展[2]。同时，对流动资金进行合理的管理，有利于提高企业的生产管理水平，也有利于企业经济核算的加强。

2  企业流动资金的概念和特点

改革开放以来，随着经济全球化的加强，市场经济的不断发展，越来越多的企业迈入市场竞争的行列，这也促进了我国经济飞速发展。近年来，随着市场的竞争的日益激烈，资金问题成为社会经济关注的一个焦点。源'自:优尔-'论/文'网"www.youerw.com

2.1  流动资金的概念

资金是企业维持正常生产经营的首要条件，是企业生存和发展，参与市场竞争的先决条件。在企业的生产、流通、分配的过程中，都要有资金的参与。

流动资金是指企业用于购买原材料，支付工资，支付运输费等的资金，是为了满足企业生产经营和流通的周转资金[3]。流动资金是企业的生命力所在，是企业的“血液”。流动资金的规模和流通性直接影响到企业的生产、流通、分配等各个过程。只有企业资金在生产、流通、分配上不断流通循环，企业才能维持正常生产经营，才能在市场竞争中生存。因此，企业加强对流动资金的管理，对企业在市场中的生存和竞争至关重要。

2.2  流动资金的特点

流动资金的主要特点有:周转速度快,变现能力强,资金占用形态多变和波动性强。

在企业生产、流通、分配过程中，流动资金会转化为原材料，成品，固定资产等多种形态。流动资金在这不断转化过程中，并且为企业实现盈利。流动资金变现能力强，为企业的正常经营提供了保障。但流动资金也有着较大的波动性，对企业生产经营有着至关重要的影响。

3  江阴市超群特种纱线有限公司概况

 江阴市超群特种纱线公司建立于2005年，在当地众多同类轻纺企业中属于起步比较晚的。江阴市超群特种纱线公司注册资金为50万元，属于一家小企业。受益于当地经济的快速发展和政策扶持，江阴市超群特种纱线有限公司在激烈的市场竞争中取得了较好的发展。目前江阴超群特种纱线有限公司拥有资产超过1000万元。企业主要生产纱线，多数产品供应给当地的针织厂，用于生产袜子，毛巾。也有部分产品销往其他地区。目前，企业经营良好，产品质量及销售状况在同类行业中也属于较好。

4  江阴市超群特种纱线有限公司流动资金管理中的问题

4.1  投资者投资时没有充分考虑企业流动资金的需求

    江阴市超群特种纱线有限公司在建立初期，企业面临资金严重不足的困境。投资者在对固定资产大量投资时，没有为企业后续的生产经营留足流动资金，流动资金的不足使企业面临经营风险。因为企业的厂房不是自有资产，所以也无法取得银行贷款，企业被迫向其他企业或个人进行债务融资50万元。为了满足生产需求，江阴市超群特种纱线有限公司于2007年扩大生产规模，对固定资产的高额投资挤占了企业原有的大量的流动资金。江阴市超群特种纱线有限公司为了补足流动资金的紧缺，企业于2007年向银行贷款150万元。2008年，江阴市超群特种纱线有限公司再次进行债务融资约30万元。2010年企业再次向银行贷款80万元。虽然江阴市超群特种纱线有限公司通过融资贷款缓解了资金紧缺的问题，但高额的利息和债务限制了企业后期的发展。 江阴市超群特种纱线公司流动资金优化管理研究(2):http://www.youerw.com/kuaiji/lunwen_60598.html