我国商业银行理财产品供给结构与需求分析(2)
中国银行业监督委员会在2013年曾对理财市场的现状进行调查，以探究理财产品未来发展趋势。在50628名被调查者中，约55.48%的居民偏好在柜台购买理财产品，而通过网上银行和手机银行购买的居民分别占37.68%和6.84%。在起购金额方面，34.46%的居民偏好2万-5万元的产品，而愿意购买1000-5000元和10万元以上理财产品的人群占比不足10%。在产品收益类型方面，选择保本收益和保证收益的居民分别占比49.16%和38.08%；选择非保本及其他产品的总和不超过14%。在理财产品的期限结构方面，大多数居民选择了1-3个月的产品（39.71%）和3-6个月的产品（35.40%）。对于理财产品的多种要素，投资者最关心产品是否保本及预期收益率，而对于起购金额、期限等要素最不关注。
结合上述我国商业银行近几年的理财产品供给和居民需求来看，银行理财产品的规模虽在持续扩大，但其产品结构并未发生较大改变。其中收益类型以非保本浮动产品为主，无法满足大部分居民对于保本产品的需求。而起购金额、期限结构和风险等均与大多数居民的偏好一致。本文基于近几年商业银行的供给与居民需求发生偏差的情况，再次针对上述供求情况进行调查分析，旨在探究发展迅速的银行理财产品的供给结构是否在2017年第一季度有所改变。另外，在2013年至今的4年内，我国居民对于银行业理财产品的需求是否也发生了变化仍需进一步的调查。本文将基于银行理财产品和居民的供需关系，针对商业银行理财产品今后发展的可能提出建议，以更好地满足当代居民的投资需求，避免供求不匹配、理财产品市场竞争不良的状况。
三、我国商业银行理财产品的供给结构比较分析
基于近年来我国商业银行理财产品的规模不断增加，但供给结构没有发生太大的变化，本文将进一步分析我国不同性质的12家银行理财产品的供给结构，其中包括国有商业银行、全国股份制银行及地方性银行，以确保银行种类的多样性。2013-2016年中国银行业理财市场年度报告显示，一年内银行理财产品供给结构并未发生较大变化。且银行理财产品的发行速度快、周期短，大型商业银行的产品几乎每日更新，一个季度内的发行数量近千；中小型银行为了吸引客户也会在年初发行尽量多样的产品。因此认为选择2017年第一季度发行的理财产品数据作为分析样本是较有代表性和时效性的。以上银行理财产品数据来源于各银行网站以及中国理财网所公示的面向一般个人客户的理财产品信息，私人银行产品以及对机构理财产品等不包括在内。