我国中小企业商业信用融资存在的问题及对策(3)
（三）商业信用融资成本较低
商业信用融资是一种自然性的融资方式，滋生于不断发展的自然贸易，若无要约则无其他附属条件，双方不承诺附带折扣优惠抑或无附属使用票据交易，中小企业以此融资方式筹集资金发展生产并不产生较多成本。商业信用融资对比其他融资方式，不强制债务人提供质押或抵押，企业间交易自由，因信而生，债务人没有提供风险保障的义务，也不存在因无法还款而导致责任连带，因而债权人的实质性风险更为可控，这有利于中小企业利用商业信用融资生产经营。
（四）商业信用融资手续简便、操作灵活
在商业信用产生期间，企业双方约定某一时间段做为折扣期间，在此区间进行交易则可以享受一定的折扣或者优惠，比如可以获得一些服务费减免。应付账款融资，倘若企业一方延迟付款，可将此笔资金投入再生产，创造更多经济价值。预收账款融资，若企业一方按约交付商品前收取对方款项，则相当于先借款后以商品偿还债务。对于比较紧缺的商品，供货者通常采取预收款的方式，然后将此笔短期货款用于其他投资用途。预收货款采取先收款后交货的模式，根源重在“诚信”二字，因而对买卖双方的信誉状况有所要求，这种商业信用融资方式常见于熟知的房贷市场。商业信用融资灵活的操作非常有利于中小企业之间进行票据交易，只有企业信用得当，诚信经营，中小企业的交易质量与数量可得到稳步提升，亦能稳步增长按照企业的产值效益。
四、我国中小企业商业信用融资存在的问题
通过深层次的分析，由于不同地域的中小企业有不同特点，总的而言，中小企业自身信用状况不佳、金融监管机构监管力度不足、担保机制不健全的因素都容易导致商业信用融资困境。中小企业的各种商业信用融资方式的运行状况亦受金融体系、政府政策、宏观经济形势等因素影响。为了能全面地、系统地说明中小企业商业信用融资存在的问题，本文将从其内部性与外部性进行分析与阐述。
（一）内部性：中小企业自身不足导致商业信用融资困难
1.中小企业承担信用风险能力弱。商业信用融资提供期限的特点导致融资规模受限，中小企业日常生产经营活动遭受限制，没有足够的长期资金控制经营，自身没有足够完善的管理制度，一旦遭受外部不良因素影响，就无力承受由商业信用所带来的风险性。商业信用融资的期限并不固定，虽由信用提供双方按照要约执行义务，但根据普遍中小企业的库存商品周转率，其所执行的融资期限比较仓促，倘若企业不想舍弃服务优惠，其对应商业期限将会缩短，相对非商业信用融资如银行贷款等拥有中长期的还款期限而言，商业信用融资并不适用所有中小企业。
2.中小企业自身缺乏完整的商业信用融资供应链。商业信用融资作为一种供应链融资方式，通常其融资金额小，相比于银行信贷融资可以将储户大量的闲置资金进行集中放贷，商业信用融资很难满足中小企业大规模融资的需求，它更多依赖于授信方所能提供融资的自身实力大小，而我国授信机制实力仍不够雄厚，较大程度限制了我国中小企业商业信用融资的资金总量，中小企业供应链商业信用融资难以得到可持续性发展，其中供应链关系不良发展，中小企业的资金需求无法得到保障。
3.中小企业自身信用文化缺失、整体信用水平较低。企业的信誉是偿债意愿或可能性的重要保障。企业诚信的缺失导致道德风险，信用逾期或不及时还款、交货不守信用是商业信用融资难的重要原因。目前我国中小企业信用缺失现象严重，如一些企业因货款违约、账簿造价、伪冒合同等造成。由我国城市商业银行贷款报告得知，中小企业的不良信用贷款比重非常大。我国中小企业诚信缺失严重，整体信用水平不高，长此以往，一旦更多的企业产生不良信用，企业之间的信用融资难以得到发展，甚至严重受挫。
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